Estratégias de opções neutras

Essas estratégias de opções podem ser ótimas maneiras de investir ou alavancar posições existentes para os investidores com um sentimento de mercado neutro. Reversão Principalmente utilizada pelos comerciantes do piso, uma reversão é uma estratégia de arbitragem que permite que os comerciantes se beneficiem quando as opções são de baixo preço. Para fazer uma reversão, um comerciante venderia ações e usaria opções para comprar uma posição equivalente que compense o estoque curto. Conversão Principalmente usada pelos comerciantes do piso, uma conversão é uma estratégia de arbitragem que permite que os comerciantes se beneficiem quando as opções são muito consideradas. Para colocar uma conversão, um comerciante compraria estoque e usaria opções para vender uma posição equivalente que compensa o estoque longo. Os investidores Collar Bullish que procuram uma estratégia de baixo risco para usar em conjunto com uma posição de estoque longo podem querer tentar um colarinho. No exemplo aqui, um colar é criado combinando chamadas cobertas e peças protetoras. Butterfly Ideal para investidores que preferem risco limitado, estratégias de recompensa limitadas. Quando os investidores esperam preços estáveis, eles podem comprar a borboleta vendendo duas opções na greve média e comprando uma opção nas greves mais ou menos altas. As opções, que devem ser todas chamadas ou todas, também devem ter a mesma expiração e subjacente. Condor Ideal para investidores que preferem risco limitado, estratégias de recompensa limitadas. O condor leva o corpo da borboleta - duas opções na greve média 0 e se separa entre duas greves do meio. Nesse sentido, o condor é basicamente uma borboleta esticada em quatro preços de ataque em vez de três. Long Straddle Para investidores agressivos que esperam volatilidade de curto prazo ainda não têm tendência para baixo ou para baixo (isto é, um viés neutro), a longa distância é uma estratégia excelente. Esta posição envolve a compra tanto de uma colocação como de uma chamada com o mesmo preço de exercício, vencimento e subjacente. Short Straddle Para investidores agressivos que não esperam muita volatilidade a curto prazo, a curta distância pode ser uma estratégia arriscada, mas lucrativa. Esta estratégia envolve a venda de uma venda e uma chamada com o mesmo preço de exercício, vencimento e subjacente. Long Strangle Para investidores agressivos que esperam volatilidade de curto prazo ainda não têm tendência para baixo ou para baixo (ou seja, um viés neutro), o estrangulamento longo é outra excelente estratégia. Esta estratégia geralmente envolve a compra de chamadas fora do dinheiro e coloca com o mesmo preço de exercício, vencimento e subjacente. Short Strangle Para investidores agressivos que não esperam muita volatilidade de curto prazo, o estrangulamento curto pode ser uma estratégia arriscada, mas lucrativa. Esta estratégia normalmente envolve a venda de ofertas e chamadas fora do dinheiro com o mesmo preço de exercício, vencimento e subjacente. O lucro é limitado ao crédito recebido pelas opções de venda. A perda potencial é ilimitada à medida que o mercado se move para cima ou para baixo. Put Ratio Spread Para investidores agressivos que não esperam muita volatilidade de curto prazo, os spreads de taxa são uma recompensa limitada, estratégia de risco ilimitada. Os spreads de rácio de colocação, que envolvem a compra de colocações em uma greve mais alta e a venda de um maior número de posições em uma greve mais baixa, são neutros no sentido de que são prejudicados pelo movimento do mercado. Os spreads de Calendário de spreads de calendário também são conhecidos como spreads de tempo ou horizontais porque envolvem opções com diferentes meses de vencimento. Porque eles não são excepcionalmente lucrativos por conta própria, os spreads de calendário são freqüentemente usados ​​por comerciantes que mantêm grandes cargos. Normalmente, um spread de calendário longo envolve a compra de uma opção com uma expiração de longo prazo e a venda de uma opção com o mesmo preço de exercício e uma expiração de curto prazo. Confira o que oferecemos Riscos de amplificador de segurança Não encontrou o que você precisa. Deixe-nos saber. Brokerage Products: Not FDIC Insured middot No Bank Guarantee middot Pode Perder Value optionsXpress, Inc. não faz recomendações de investimento e não fornece aconselhamento financeiro, fiscal ou jurídico. O conteúdo e as ferramentas são fornecidos apenas para fins educacionais e informativos. Qualquer estoque, opções ou símbolos de futuros exibidos são apenas para fins ilustrativos e não se destinam a retratar uma recomendação para comprar ou vender uma segurança específica. Produtos e serviços destinados a clientes dos EUA e podem não estar disponíveis ou oferecidos em outras jurisdições. O comércio on-line possui riscos inerentes. Resposta do sistema e tempos de acesso que podem variar devido às condições do mercado, desempenho do sistema, volume e outros fatores. Opções e futuros envolvem riscos e não são adequados para todos os investidores. Leia as Características e Riscos de Opções Padronizadas e Declaração de Divulgação de Risco para Futuros e Opções em nosso site, antes de solicitar uma conta, também disponível, ligando para 888.280.8020 ou 312.629.5455. Um investidor deve entender estes e riscos adicionais antes da negociação. Várias estratégias de opções legais envolverão várias comissões. Charles Schwab amp Co. Inc. optionsXpress, Inc. e Charles Schwab Bank são empresas separadas e afiliadas e subsidiárias da The Charles Schwab Corporation. Os produtos de corretagem são oferecidos pela Charles Schwab amp Co. Inc. (membro SIPC) (Schwab) e optionsXpress, Inc. (Member SIPC) (optionsXpress). Os produtos e serviços de depósito e empréstimo são oferecidos pelo Charles Schwab Bank, Membro FDIC e um credor de Igualdade de Habitação (Schwab Bank). Copie 2017 optionsXpress, Inc. Todos os direitos reservados. SIPC membro. Estratégias de negociação de mercado imediato Uma das principais razões pelas quais as opções de negociação é tão popular é devido ao número de oportunidades que existem para fazer lucros. Por exemplo, ao contrário de outras formas de investimento, as opções oferecem aos comerciantes a oportunidade de lucrar quando uma garantia subjacente permanece neutra, ou seja, não se move no preço. Esta função é exclusiva das opções, porque não existem outros instrumentos financeiros que podem ser negociados para gerar lucros com a falta de movimento de preços. Há um grande número de estratégias de negociação de opções neutras (também conhecidas como estratégias não direcionais) que podem ser usadas quando você tem uma visão neutra sobre uma segurança subjacente e, se você conseguir uma boa compreensão sobre estas, você abrirá muitos Oportunidades de lucros. Nesta página, explicamos o conceito de uma tendência neutra e discutimos as vantagens e desvantagens de usar estratégias comerciais neutras. Além disso, fornecemos uma lista de estratégias que você pode usar para lucrar com uma perspectiva neutra. O que é uma tendência neutra Vantagens das estratégias neutras Desvantagens das estratégias neutras Lista de estratégias neutras Seção Conteúdo Links rápidos Opções recomendadas Brokers Leia a revisão Visite o corretor Leia a revisão Visite o corretor Leia a revisão Visite o corretor Leia a revisão Visite o corretor Leia a revisão Visite o agente O que é uma tendência neutra em Termos de investimento, a palavra neutro é geralmente usada para descrever um instrumento financeiro que não se move no preço. Embora isso seja tecnicamente preciso, no contexto das opções de negociação, a palavra tem um significado ligeiramente mais amplo. Quando falamos de estratégias de negociação neutras, estamos falando de estratégias que não só lucram com uma garantia subjacente ao mesmo preço, mas também lucram quando essa segurança se move dentro de uma gama apertada de preços. Quando o preço de uma garantia sobe para baixo e para baixo por pequenas quantidades ao longo de um período de tempo, diz-se que se move de lado. Isso ocorre porque, se você traçou os movimentos de preços em um gráfico, a linha do gráfico não mostraria nenhuma inclinação ou declínio real, mas basicamente seria se movendo lateralmente. Quando um preço está se movendo de lado, a segurança subjacente é o que é conhecido como uma tendência neutra. Durante essa tendência, o preço da garantia subjacente está aumentando consistentemente, mas não geralmente por uma quantidade enorme e está sempre com um certo intervalo. Uma tendência neutra ocorrerá tipicamente após um aumento sustentado do preço ou uma diminuição sustentada do preço quando o preço começa a atingir níveis de resistência ou suporte em conformidade. Essas tendências podem continuar por semanas ou mesmo meses de cada vez. Os comerciantes de ações e outros investidores realmente se esforçarão para lucrar nessas circunstâncias e, normalmente, deixarão títulos que estão em uma tendência neutra. No entanto, os comerciantes de opções podem aproveitá-los usando estratégias apropriadas. Vantagens das estratégias neutras A maior vantagem das estratégias neutras de negociação de opções é realmente o simples fato de que elas existem. Ser capaz de lucrar com ações e outros instrumentos financeiros que permanecem relativamente estáveis ​​no preço dão aos investidores que usam opções muitas mais oportunidades do que aqueles que não. Muitos instrumentos financeiros passam por períodos prolongados de ser neutros, ou em uma tendência neutra, e isso dá às opções comerciantes muitas chances de gerar retornos. É um tanto óbvio que, quanto mais oportunidades lucrativas forem, maior será a chance de ser bem sucedido de forma consistente. A outra vantagem principal dessas estratégias é que, ao usá-las, você pode lucrar com três resultados diferentes. Se a segurança subjacente não se mover, você ganhará. Se a segurança subjacente aumenta em preços ou diminui de preço, você ainda fará um lucro, desde que os movimentos de preços permaneçam dentro de um intervalo apropriado. Algumas estratégias precisam do preço da segurança subjacente para permanecer em um alcance muito apertado para retornar um lucro, enquanto outros podem lucrar com uma gama mais ampla. Até certo ponto, você pode controlar quão amplo você quer que o alcance seja e este é outro exemplo de como as opções de negociação de opções podem ser flexíveis. Outras vantagens incluem o fato de que você pode transformar a decadência do tempo em um positivo e também controlar sua exposição ao risco em certa medida. Ao usar algumas das estratégias mais básicas, é muito simples calcular o lucro potencial máximo e a perda potencial máxima, e isso pode ser muito útil para o planejamento de negociações e gerenciamento de riscos. Finalmente, o fato de que há tantas estratégias diferentes que você pode usar significa que você tem muitas possibilidades e uma boa chance de encontrar uma que se encaixe bem com seus objetivos pessoais. Desvantagens das estratégias neutras Não há muitas desvantagens importantes quando se trata de usar estratégias deste tipo. A maior desvantagem é o fato de que os lucros potenciais destes são sempre limitados, porque a quantidade máxima de lucro que pode ser feita a partir de qualquer comércio é essencialmente fixada no momento em que é executada. Outra desvantagem é que as estratégias exigem pelo menos duas transações, e algumas delas mais, de modo que, potencialmente, você pagará um montante justo em comissões. Isso é realmente verdadeiro para a maioria das estratégias de negociação de opções. Além disso, alguns deles podem ser bastante complicados e certamente não são adequados para iniciantes. Contudo, essas desvantagens são relativamente menores, e deve ser claro que elas são muito mais compensadas pelos benefícios. Lista de Estratégias Neutrais Abaixo, listamos uma série de estratégias de negociação de opções neutras que são comumente usadas pelos comerciantes de opções. Nós incluímos algumas informações sobre cada um, mas para mais detalhes, você deve clicar no link relevante. Se você está lutando para escolher uma estratégia adequada, você gostaria de dar uma olhada na nossa Ferramenta de seleção. Isso é relativamente simples e normalmente seria usado se você já possui uma segurança e quer lucrar com uma tendência neutra. É adequado para iniciantes. Isso é bastante simples e você geralmente usaria isso se você já possuir uma segurança e quiser lucrar com isso em uma tendência neutra e protegê-lo contra qualquer perda se cair no preço. É adequado para iniciantes. Isso é razoavelmente complexo e combina vendas curtas de opções de segurança e escrita. Não é adequado para iniciantes. Esta é uma estratégia de negociação relativamente simples, mas não é realmente adequada para iniciantes devido ao alto nível de negociação exigido. Envolve duas transações e cria um spread de crédito. Isso é bastante direto, mas requer um alto nível de negociação, portanto não é adequado para iniciantes. Ele cria um spread de crédito e envolve duas transações. Isso combina duas transações para criar um spread de crédito. É bastante simples, mas exige um alto nível de negociação, o que significa que não é adequado para iniciantes. Isso é simples o suficiente para ser usado por iniciantes. Duas transações estão envolvidas e um spread de débito é criado. Isso é direto e envolve duas transações. Ele cria um spread de débito e é adequado para iniciantes. Esta é uma estratégia comercial complicada que não é adequada para iniciantes. Há duas transações envolvidas e um spread de crédito é criado. Isso é complexo e não para iniciantes. Ele cria um spread de crédito com duas transações. Isso envolve quatro transações separadas para criar um spread de débito. Não é adequado para iniciantes. Isso cria um spread de débito. Há quatro transações envolvidas e não é adequado para iniciantes. Isso é complexo e envolve três transações para criar um spread de débito. Não é adequado para iniciantes. Isso é complexo e cria um spread de débito usando quatro transações separadas. Não é adequado para iniciantes. Isso envolve quatro transações e é complicado. Ele cria um spread de débito e não é adequado para iniciantes. Isso é complexo e cria um spread de crédito. Envolve quatro transações e não é adequado para iniciantes. Isso é complexo, envolvendo quatro transações, e não é adequado para iniciantes. Isso cria um spread de crédito. Isso é complicado e não é adequado para iniciantes. Envolve quatro transações e cria um spread de crédito. Opções de opções neutras Estratégias de opções neutras - Introdução Opções neutras As estratégias são estratégias de opções que são projetadas para lucrar quando o estoque subjacente permanece estagnado ou dentro de um intervalo de preços predeterminado. As estratégias de opções neutras são oportunidades únicas que apenas oferecem ofertas de opções. Nenhum outro instrumento financeiro permite que um comerciante se beneficie quando um estoque permanece totalmente imóvel. Na verdade, o termo neutro em estratégias de opções neutras não significa que você só ganha lucro quando um estoque permanece a um preço fixo o tempo todo. De modo nenhum. As estratégias de opções neutras permitem lucrar não só quando o estoque permanece totalmente imóvel, mas também quando está sendo negociado dentro de uma tendência neutra delimitada por uma faixa de preço fixa. Este tutorial irá elaborar mais sobre os recursos das estratégias de opções neutras e sua lógica subjacente. Estratégias de opções neutras - Curso de treinamento do sistema de comércio Star Star O único sistema de negociação Swing das opções passo a passo que qualquer iniciante pode acompanhar o lucro consistente no mercado norte-americano Estratégias de opções neutras - lucros multidirecionais Enquanto a maioria dos outros materiais confundem estratégias de opções neutras como somente capazes De lucrar quando um estoque permanece estagnado, as estratégias de opções neutras são realmente capazes de lucrar, não importa se o estoque subjacente suba, descem ou estagnou As Estratégias de Opções Neutrais não são projetadas para lucrar apenas quando um preço de ações permanece totalmente imóvel, mas é projetado para lucrar quando Um estoque está em uma tendência neutra. Sim, o termo neutro em Estratégias de Opções Neutrais refere-se a uma Tendência Neutra e a um preço totalmente não estagnado. Então, o que é uma tendência neutra A figura abaixo mostra uma tendência neutra. As tendências neutras geralmente ocorrem após uma corrida significativa de touro ou corrida de urso. É um período em que o preço das ações vai de lado, como mostrado em amarelo acima, durante um período de tempo significativo antes de virar sua direção ou continuar sua tendência anterior. As tendências neutras são caracterizadas pelo estoque se movendo dentro de uma faixa de preço que está apontando para os lados ou quase lateralmente, conforme descrito pelas linhas cinza na figura acima. Como você pode ver, quando um estoque está em uma tendência neutra, ele realmente está se movendo para cima e para baixo dentro de um canal de preço máximo e mínimo. Apenas as opções de negociação usando Estratégias de Opções Neutrais você poderá lucrar, não importa se o estoque estiver subido, estagnado ou descer dentro desse canal de preços. Isso faz com que as Estratégias de Opções Neutrais sejam capazes de lucro nas 3 direções, desde que esteja dentro da faixa de preço esperada. Ser capaz de lucrar com todas as 3 direções definitivamente aumenta as chances de vencer tremendamente. Em suma, as estratégias de opções neutras podem ser usadas, desde que você tenha certeza de que uma ação permanecerá dentro de um intervalo de preços previsível, independentemente da amplitude possível desse alcance. Como as estratégias de opções neutras funcionam Embora existam muitas estratégias de opções neutras, todas elas se beneficiam de uma tendência neutra no mesmo mecânico subjacente e que é através do tempo decadência das opções de valor extrínseco. Opções de ações (ou opções em outros instrumentos financeiros) são os únicos instrumentos com depreciação de valores extrínsecos e é também por isso que somente através de negociação de opções pode alguém lucrar com uma tendência neutra ou estoque completamente estagnado. Todas as Estratégias de Opções Neutrais contêm opções de chamadas curtas e opções de colocação. As opções de curto prazo colocam o tempo em decadência a seu favor para que essas opções possam ser compradas para fechar a um preço mais baixo do que estavam em curto-circuito, ou escritas, para ou permitiram expirar totalmente sem valor para o comprador durante a expiração. Isso resulta em lucro. O Short Strangle ilustra este ponto com mais clareza. O desligamento das opções de chamadas de dinheiro permite que você faça todo o valor extrínseco dessas opções de chamadas como lucro se o estoque não se mover mais alto do que o preço de exercício dessas opções de compra por vencimento. O resgate das opções de colocação de dinheiro permite que você torne o valor extrínseco integral dessas opções de venda como lucro se o estoque não se mover mais do que o preço de exercício dessas opções de venda por vencimento. Colocar os dois juntos permite que você ganhe dinheiro com as opções de compra e venda se o estoque permanecer dentro da faixa limitada pelo preço de exercício da chamada e colocar opções, criando uma estratégia de negociação de opções neutras. Como você pode ver, apenas através de opções de negociação pode alguém produzir uma vitória como esta. Como as estratégias de opções neutras lucram principalmente com a deterioração do tempo, seu valor de theta da posição geral sempre será positivo, não importa qual estratégia de negociação de opções neutras esteja sendo usada. A posição positiva theta representa a quantidade de dinheiro que o cargo fará diariamente. É também por isso que as Estratégias de Opções Neutrais são principalmente spreads de crédito com apenas algumas exceções. STOCK PICK MASTER Provavelmente as escolhas de estoque mais precisas no mundo. Estratégias comuns de falhas de opções neutras A falha comum ou a desvantagem de todas as estratégias de opções neutras é que seu potencial de lucro sempre será limitado. Nunca existe e nunca pode haver estratégias de opções neutras com potencial de lucro ilimitado. Todo o lucro máximo das estratégias de opções neutras pode ser calculado com precisão, pois a quantidade de valor extrínseco que uma posição pode fazer é corrigida desde o momento em que está estabelecida. Mesmo que seja uma falha, também é uma vantagem para alguns operadores de opções que são opções de negociação para cumprir um mandato de ROI rigorosamente controlado. Por exemplo, se você deve produzir um retorno de pelo menos 5 em cada troca de opções, você poderá calcular desde o início se o comércio atender às suas opções de negociação. A capacidade de calcular o seu lucro máximo desde o início torna as opções de negociação muito mais previsíveis. Lista de Estratégias de Opções Neutrais Aqui está uma lista de estratégias de opções neutras classificadas de acordo com sua complexidade relativa na negociação de opções. Estratégias Neutrais Completas terão mais pernas em uma única posição e seriam mais complicadas ao chegar ao seu máximo lucro. As estratégias básicas de neutro geralmente consistem em apenas duas pernas e seria muito mais fácil ao chegar ao seu máximo lucro. Estratégias Neutrais Básicas Estratégias Neutrais Completas